美國比特幣 ETF 資產管理規模達 95 萬BTC,創歷史新高



隨著大量資金流入,美國 11 檔比特幣現貨交易所交易基金 (ETF) 目前管理超過 95 萬枚比特幣的資產。 K33 Research 研究主管 Vetle Lunde 分享了 X 的數據,指出目前的 AUM 標誌著 ETF 的歷史新高。

過去三天,即 10 月 14 日至 16 日,現貨比特幣 ETF 的資金流入超過 10 億美元。根據Farside Investors 的數據,貝萊德 IBIT 是流入最多的公司,該公司在此期間流入了 7.617 億美元,占同期 BTC 現貨 ETF 流入的近 70%。

比特幣ETF
美國現貨比特幣 ETF 目前的管理規模為 95 萬個。 (資料來源:K33 研究)

Fidelity FBTC、Bitwise BITB 和 Ark Invest ARKB 等其他現貨 ETF 的交易量也很大,分別為 2.891 億美元、1.138 億美元和 9,600 萬美元。這三隻ETF也連續四天出現大幅流入,10月11日的總流入額為2.535億美元,而當時貝萊德IBIT的流入量為零。

根據 Farside Investors 的數據,大多數 ETF 在 10 月 16 日報告資金流入,沒有報告流出,只有 WisdomTree BTCW 和 Grayscale 比特幣產品當天收盤時流量為零。這些 ETF 的大量資金流入引起了包括 ETF Institute 創辦人 Nate Geraci 在內的多位專家的關注。

杰拉奇說:

“就背景而言,2024 年推出的 560 多只 ETF 中,只有 8 只當年的收入超過 10 億美元。”

貝萊德 (BlackRock) 的 IBIT 流入量為 224 億美元,其次是富達 (Fidelity) 的 FBTC,流入量超過 100 億美元。其他發行人 Bitwise BITB 和 Ark 21 Shares ARKB 的累積流量約為 50 億美元。

然而,流入這些比特幣 ETF 的大量資金受到 Grayscale 的 GBTC 的影響,該公司的淨流出超過 200 億美元。

美國比特幣 ETF 主導全球 ETP

隨著美國上市現貨ETF的資產管理規模接近100萬比特幣,全球比特幣交易所交易產品(ETP)首次突破120萬比特幣。雖然這凸顯了全球對比特幣投資產品的需求不斷增長,但北美,尤其是美國,是主導者。

Chainanalysis 的一份新報告證實了這一點,發現北美佔全球加密貨幣活動的 22.5%,鏈上價值為 1.3 兆美元。其中大部分是比特幣 ETF 造成的,該地區約 70% 的加密貨幣轉帳超過 100 萬美元。這表明機構參與者主導了北美的加密貨幣市場。

Chainanalysis 網路犯罪研究主管 Eric Jardine 指出,傳統金融機構透過 ETF 的到來已經產生了巨大的變化,並且可能會刺激其他層面的採用。他指出,全球其他主要金融機構甚至個人也可能對加密貨幣感興趣,尤其是比特幣,因為它已被指定為資產類別。

機構利益驅動比特幣價格

最近流入比特幣現貨 ETF 和其他因素導致了 BTC 的主導表現。這項旗艦資產在過去 7 天內上漲了 10%,短暫測試 68,000 美元,然後暴跌至 67,000 美元。

儘管價格出現調整,但情緒仍然相對樂觀,這是有充分理由的。機構興趣仍然非常高,芝加哥商品交易所 (CME) 的 BTC 未平倉合約目前達到 179,745 BTC 的名義高位。

倫德指出:

“自 10 月 10 日以來,未平倉合約增加了 32,440 BTC,活躍的市場參與者推動了這一增長,每週敞口增長了 40%。”

這種興趣不可避免地會導致價格上漲,如果持續下去,可能會繼續推高比特幣價格。

此外,Bitmex 前執行長 Arthur Hayes 認為,其他可能導致 BTC 價格上漲的因素包括中東緊張局勢加劇和降息。正如他在部落格文章中指出的那樣, “比特幣和加密貨幣將隨著能源價格的上漲而上漲。”